На оба вопроса - "А фиг его знает!" То есть - точной инфы у меня нет 
Глобально - каждому песчаному ёжику надо довольно много пастбища, в идеале - несколько квадратных метров на рыло. Или - пытаться подкармливать, внося еду в песок рядом с этим землероем. Вообще-то - пару раз, по ночам, замечал их ползающими по стенкам, но питались они там или просто переползали через неудобно лежащий ЖХ - не ведаю.
По размножению.. слишком много параметров должны сойтись, чтоб оно было удачным в домашнем рифе. Пелагическая личинка - эт еда для всех, кому не лень.